KiwiSaver十年最强供应商出炉，如何配置资产最有效？

后花园11月7日援引Stuff报道

KiwiSaver正在成为许多新西兰人退休计划的重要组成部分。

最近的数据显示，以新西兰最大KiwiSaver供应商ANZ为例，其KiwiSaver平均账户余额略低于3万纽币，但有2.7万人的账户余额超过10万纽币，70人的账户余额超过100万纽币。

如何选择KiwiSaver是一门学问。

Stuff引用专家建议称，比较收益时，要看长线，而不是短期波动。

研究公司Morningstar对市场进行了追踪，以10年为基准，Milford 资产管理公司和Generate的表现位居前两位。

Morningstar指出，Milford 在保守型基金中表现最好，年增长率为5.7%，平衡型为8.5%，增长型为10.1%。Generate在温和型基金和激进型基金中名列前茅，分别为5.2%和9%。

相比之下，各类基金的平均年收益率分别为：保守型基金3.9%、温和型基金4.3%、平衡型基金6.1%、增长型基金7.6%、激进型基金8%。

一些较新的供应商尚未出现在10年的结果中。

Morningstar数据主管Greg Bunkall表示：“新西兰和澳大利亚股市表现良好，因此当时专注于国内市场的Milford 基金创造了很好的业绩记录。投资组合越趋向于增长型或高风险，其表现越好，同时防御型部分的持续时间越长越好。”

Milford KiwiSaver的主管Murray Harris认为，近年来有一些因素导致KiwiSaver的回报波动。

过去一年至18个月的加息，对持有在加息开始前购买的债券的保守基金来说很困难。

他表示，股市也在艰难应对利率上升，且这种情况可能会持续，直到世界各国央行发出明确信号，表明加息已经结束。

Harris还表示，一个明显的趋势是，从长期来看，更高的回报来自风险较高的基金。

“如果你持有超过5到7年的投资，你就应该在增长型基金中增加投入，因为随着时间的推移，它们的表现会更好。他们投资于在周期中表现更好的股票市场。”

他表示，Milford 能够挑选它认为表现良好的公司和行业。

“我们不投资市场，我们投资公司。你可以通过被动投资获得市场回报，但它的效果不如资产配置和基金经理出色的选股。”

他表示，当市场下跌时，一些人把“不要改变基金类型”的建议，理解为“不能改变KiwiSaver供应商”，但事实并非如此。

“如果你从一家供应商的增长型基金转到另一家，同样是增长型，你的资产配置不变，不会亏损。但如果第二家更好，你的回报会来得更快。”

责任编辑：charles